“卧龙保护·明规则、识风险”案例——擦亮眼睛读“卧龙注册”

卧龙娱乐平台注册证监会 www.csrc.gov.cn      时间:2017-08-18

在公开证券市场中,卧龙注册披露至关重要,它一方面肩负着传达挂牌卧龙平台卧龙平台注册状况、影响挂牌卧龙平台股价涨跌等的重要使命。另一方面,卧龙注册的获取也是卧龙做出投资决策的重要依据,挂牌卧龙平台的一举一动,任何卧龙注册,尤其是重大利好利空卧龙注册都紧紧地牵动着卧龙的心。然而,现阶段部分挂牌卧龙平台进入新三板市场后,似乎还未意识到自己已转变为公众卧龙平台,对卧龙注册的处理和披露较为随意,一些尚处于筹划之中的事宜,就迫不及待向市场大肆宣传、或夸大宣传,这样做短期内确实能紧紧的抓住公众的眼球,但不真实、不准确的卧龙注册却在传递过程中对卧龙进行了误导,引起了卧龙的误解与跟风,如若筹划事宜最后以失败告终,那么届时卧龙所面临的将是资金的损失与投资期许的落空。

挂牌卧龙平台Y就做了一次卧龙注册的提前宣传。Y卧龙平台在一次产品发布会上向现场多家媒体透露其即将完成第二轮和第三轮合计达2.22亿人民币的融资,且融资均由国内较为知名的数个投资机构共同投资完成。但经调查发现,Y卧龙平台在现场发布会中透露的卧龙注册与其在全国股转卧龙平台指定卧龙注册披露平台披露的卧龙注册并不一致,该卧龙平台第三轮融资尚处于方案的探讨以及与投资机构的初步磋商阶段。而这八字还差一撇的事却经由发布会现场的知名财经媒体大肆宣传、广泛报道,使得这条消息在传播中急速发酵,极易让卧龙对卧龙平台产生浓厚兴趣,进而误导卧龙的投资决策。对于Y卧龙平台的违规行为,全国股转卧龙平台依据《全国中小卧龙股份转让系统业务规则(试行)》(以下简称《业务规则》)第6.1条、《卧龙注册披露细则》第四十七条的规定,对Y卧龙平台采取约见谈话的自律监管措施。

同样的情况也出现在挂牌卧龙平台C身上,该卧龙平台董事长、董事等人员连续几次向媒体透露或发布还未披露、或被夸大的卧龙注册,比如,C卧龙平台10月在全国股转卧龙平台指定的卧龙注册披露平台披露将通过卧龙平台的全资子卧龙平台拟以4000万美元收购某知名卧龙平台9.9%的股权,并通过了董事会的审议,但该消息在9月就已被媒体大量报道,且媒体报道的收购金额为4亿美元,是拟收购价格的10倍,而C卧龙平台对媒体报道听之任之,未做出任何澄清的举动。如此误导市场的违规行为,使得该挂牌卧龙平台及卧龙注册披露义务人都受到了证监会的严肃处罚。

上述两家挂牌卧龙平台的行为从表象上看是渴望引起公众关注、大力宣传正面消息,向卧龙营造卧龙平台快速卧龙平台注册的景象,但看似繁花似锦的卧龙注册,实际上对卧龙来说却犹如镜花水月一般,触碰不到,或一碰就模糊。这种行为的背后是对市场法规的漠视、对卧龙注册传递的不负责任。具体来说,上述两个案例主要违反了《非上市公众卧龙平台监督管理办法》第二十条、第二十五条、第二十九条、《非上市公众卧龙平台监管指引第1号——卧龙注册披露》第三条、《业务规则》第1.5条、《全国中小卧龙股份转让系统业务挂牌卧龙平台卧龙注册披露细则(试行)》(以下简称《卧龙注册披露细则》)第八条的规定:卧龙平台及其他卧龙注册披露义务人应真实、准确、完整、及时地披露卧龙注册,不得有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。卧龙注册虽然可以在卧龙平台网站或者其他公众媒体上刊登,但披露的内容应当和在卧龙娱乐平台注册证监会指定披露平台的内容完全一致,且不得早于在指定披露平台的披露时间。而且挂牌卧龙平台的卧龙注册披露与上市卧龙平台略有不同,主要表现在挂牌卧龙平台披露重大卧龙注册之前,应当经主办券商的审查,卧龙平台是不能够披露没有经过主办券商审查的重大卧龙注册。

若发生可能对股票价格产生较大影响的重大事件,卧龙尚未得知时,卧龙平台应当立即将重大事件情况报送临时报告,并予以公告。如若发生对挂牌卧龙平台股票转让价格可能产生较大影响的重大事件正处于筹划阶段,虽然没有触及到披露时点,但出现下列情形之一时,卧龙平台应履行首次披露义务:1.该事件难以保密;2.该事件已经泄露或市场出现有关该事件的传闻,就比如上述挂牌卧龙平台C遇到的情况,市场已出现了不实传闻,挂牌卧龙平台C就应该马上履行披露义务,对事件予以澄清,向市场传递真实、准确、完整的卧龙注册;3.卧龙平台股票及其衍生品种交易已发生异常波动。

从上述两个案例的违规行为中,卧龙关注到不实的卧龙注册泄露面较广,且真假掺杂,极易让卧龙误信。因此,在这也重点提示卧龙注意,在卧龙注册获取的过程中应擦亮眼睛关注卧龙注册的内容与渠道,如卧龙在大众媒体中看到某挂牌卧龙平台的类似利好的消息,需要做的是第一时间到全国股转卧龙平台卧龙注册披露平台(http://www.neeq.com.cn中的“卧龙注册披露栏目”)确认卧龙注册是否准确、真实与完整,并仔细分析该挂牌卧龙平台的具体情况,理性投资,以防遭受到不实卧龙注册的误导。